Co znamenají řecká písmena u opcí?

V praxi se používají řecká písmena pro popis vlastností opcí. Nejčastěji se jedná o:

• delta – míra pohybu ceny opce na základě změny ceny podkladu o jednotku
• theta – míra časového rozpadu (ztráty) opce za každý den
• vega – míra pohybu ceny opce na základě změny volatility podkladu o jednotku

Dále se používá např.:

• gamma – je to rychlost změny delta
• beta – korelace podkladového aktiva např. s akciovým indexem
• ro – změna ceny opce na základě změny úrokové sazby o jednotku

Řecká písmena se používají pro snažší a rychlejší orientaci ve vlastnostech dané opce, řízení pozice (kombinace více opcí) a řízení celého portolia, včetně rizika.